#KKP #ทันหุ้น-บล.ดาโอ(ประเทศไทย) ออกบทวิเคราะห์หุ้นธนาคารเกียรตินาคินภัทร จำกัด (มหาชน) หรือ KKP หลังจากที่ประกาศงบไตรมาส 1/67 มีกำไรสุทธิอยู่ที่ 1.5 พันล้านบาท ลดลง 28% YoY แต่เพิ่มขึ้น 125% QoQ ซึ่งกำไรดีกว่าที่ฝ่ายวิจัยคาดที่ 1.1 พันล้านบาท และดีกว่าที่ตลาดคาด เพราะมีกำไรจากเงินลงทุน (FVTPL) เข้ามาช่วยถึง 336 ล้านบาท จากไตรมาส 4/66 ที่ขาดทุน 38 ล้านบาท 

ขณะที่การตั้งสำรองลดลงเหลือ 609 ล้านบาท จากไตรมาส 4/66 ที่ 1.4 พันล้านบาท แต่ยังคงมีผลขาดทุนรถยึดที่เพิ่มขึ้นต่อเนื่องมาอยู่ที่ 1.4 พันล้านบาท เพิ่มขึ้น 29% YoY และเพิ่มขึ้น 2% QoQ ส่วน NPL เพิ่มขึ้นมาอยู่ที่ 3.80% เมื่อเทียบกับไตรมาส 4/66 อยู่ที่ 3.20% และมูลค่า NPL เพิ่มขึ้น 19%  QoQ จากสินเชื่อรายใหญ่รายหนึ่งที่มีปัญหาราว 2 พันล้านบาท ขณะที่ Coverage ratio ลดลงมาอยู่ที่ 137% จากไตรมาส 4/66 อยู่ที่ 165% 

ฝ่ายวิจัยดาโอฯ ยังคงประมาณการกำไรสุทธิทั้งปี 2567 ของ KKP อยู่ที่ 5.5 พันล้านบาท เพิ่มขึ้น 2% เพราะขาดทุนรถยึดยังทรงตัวระดับสูงในช่วงครึ่งแรกปีนี้ถึงแม้ว่ากำไรไตรมาส 1/67 จะดีกว่าคาด แต่ฝ่ายวิจัยยังกังวลขาดทุนรถยึดและ NPL ที่ยังคงเพิ่มขึ้นต่อเนื่อง โดยฝ่ายวิจัยขอรอดู outlook ขาดทุนรถยึดในการประชุมนักวิเคราะห์วันที่ 23 เม.ย. อีกที

กลยุทธ์การลงทุน ยังคงแนะนำถือ เพื่อรอการฟื้นตัวของราคารถมือสองที่คาดว่าจะเกิดขึ้นในช่วงครึ่งปีหลัง โดยให้ราคาเป้าหมายที่ 48 บาทต่อหุ้น 

รู้ทันเกม รู้ก่อนใคร ติดตาม "ทันหุ้น" ที่นี่

FACEBOOK คลิก https://www.facebook.com/Thunhoonofficial/

YOUTUBE คลิก https://www.youtube.com/channel/UCYizTVGMealUUalT6VdUdNA

Tiktok คลิก https://www.tiktok.com/@thunhoon_

LINE@ คลิก https://lin.ee/uFms4n5

TELEGRAM คลิก https://t.me/thunhoon_news

Twitter คลิก https://twitter.com/thunhoon1