ทันหุ้น-โบรกเกอร์ 2 ราย ได้แก่ "ยูโอบี เคย์เฮียน-โนมูระ พัฒนสิน"มองแนวโน้มธุรกิจบริษัท เงินติดล้อ จำกัด(มหาชน) หรือ TIDLOR มีทิศทางที่ดี จึงพร้อมใจปรับเพิ่มประมาณการกำไรในปี 2564-2566 เพิ่มขึ้น รวมถึงราคาเป้าหมายเพิ่มขึ้นด้วย โดยแนะนำซื้อ 

บล.ยูโอบี เคย์เฮียน(ประเทศไทย) ได้ปรับเพิ่มประมาณการกำไรปี 2564-2566 ของ TIDLOR เพิ่มขึ้น 11.5-13.4% เนื่องจากผลตอบแทนของสินเชื่อที่ดีขึ้น และแนวโน้มค่าใช้จ่ายในการตั้งสำรองที่ลดลง ในขณะที่รายได้จากการขายประกันเพิ่มขึ้น 47% ในไตรมาส 1/64 ซึ่งเป็นไปตามเป้าหมายของบริษัทที่ 40% ต่อปี โดยได้ปรับเพิ่มสมมติฐานอัตราผลตอบแทนสินเชื่อของ TIDLOR ปี 2564-2566 เพิ่มขึ้น 60-80 bp เนื่องจากผู้บริหารแจ้งว่าบริษัทหยุดให้อัตราดอกเบี้ยพิเศษ 18-19% สำหรับสินเชื่อรถยนต์ตั้งแต่ช่วง พ.ย.2563 และจะกลับมาคิดอัตราดอกเบี้ยปกติสำหรับสินเชื่อจำนำทะเบียนรถยนต์ที่ราว 22-24% 

นอกจากนี้ บริษัทยังประกาศว่าจะไม่เข้าร่วมในสงครามราคา และคงอัตราเงินกู้สำหรับรถจักรยานยนต์ไว้ที่ 22-24% ส่วนแนวโน้มของสินเชื่อใน

ไตรมาส 2/64 คาดว่าจะชะลอตัวลง เนื่องจากได้รับผลกระทบจากการแพร่ระบาดของโควิด-19 ระลอก 3 อย่างไรก็ตามผู้บริหารยังคงรักษาเป้าหมายการเติบโตของสินเชื่อในปี 2564 ไว้ที่ 15-20% เนื่องจากมีแผนจะเร่งโตสินเชื่อในครึ่งหลังปีนี้ เพื่อชดเชยการเติบโตของสินเชื่อที่ชะลอตัวในครึ่งปีแรก 

ฝ่ายวิจัยยูโอบี เคย์เฮียนฯ คงคำแนะนำซื้อหุ้น TIDLOR ด้วนราคาเป้าหมารยที่สูงขึ้นเป็น 48 บาทต่อหุ้น 

ด้านบล.โนมูระ พัฒนสิน ได้ปรับประมาณการกำไรปี 2564-2566 ของ TIDLOR เพิ่มขึ้นเช่นกัน โดยปรับขึ้นปีละ 5-10% เพราะผลขาดทุนด้านเครดิต(ECL) ต่ำกว่าคาด รวมถึงได้ปรับราคาเป้าหมายของปี 2565 เพิ่มขึ้นเป็น 53 บาทต่อหุ้น จากเดิมอยู่ที่ 50 บาทต่อหุ้น โดยเลือกเป็นหุ้น Top pick ของกลุ่ม Consumer Finance เพราะรายได้ดอกเบี้ยและรายได้ที่ไม่ใช้ดอกเบี้ยเติบโตดี ผลักดันให้คาดกำไรสุทธิปี 2564-2566เติบโตเฉลี่ยปีละ 32% ต่อปี 

ฝ่ายวิจัยโนมูระ พัฒนสิน ระบุว่าชอบหุ้น TIDLOR เพราะคาดสินเชื่อรวมเติบโตต่อเนื่องเฉลี่ย 18% ต่อปี จากการใช้ประโยชน์จากระบบดิจิตอล และคาดรายได้ที่ไม่ใช่ดอกเบี้ยเติบโตต่อเนื่องเฉลี่ย 25% ต่อปี จากธุรกิจขายประกัน 

โดยได้ปรับกำไรสุทธิปี 2564-2566 ขึ้นปีละ 10%, 7% และ 5% ตามลำดับ มาอยู่ที่ 3,347 ล้านบาท เติบโต 39% จากปีก่อน , อยู่ที่ 4,366 ล้านบาท เติบโต 31% และ 5,618 ล้านบาท เติบโต 29% ตามลำดับ เพื่อสะท้อนให้เห็นถึงผลขาดทุนด้านเครดิตที่ต่ำกว่าคาด โดยมีโอกาสที่ TIDLOR จะกลับรายการขาดทุนจากการด้อยค่าตาม TFRS9 ซึ่งหลังจากปรับประมาณการแล้ว  

อยากลงทุนสำเร็จ เป็นเพื่อนกับเรา พร้อมรับข่าวสารได้ทุกช่องทางที่
APP ทันหุ้น ANDROID คลิ๊ก https://qrgo.page.link/US6SA
APP ทันหุ้น IOS คลิ๊ก https://qrgo.page.link/QJKT7
LINE@ คลิ๊ก https://lin.ee/uFms4n5
FACEBOOK คลิ๊ก https://www.facebook.com/Thunhoonofficial/
YOUTUBE คลิ๊ก https://www.youtube.com/channel/UCYizTVGMealUUalT6VdUdNA
TELEGRAM คลิ๊ก https://t.me/thunhoon_news
Twitter คลิ๊ก https://twitter.com/thunhoon1